這里的債權融資品種針對的是由企業發行的信用債券。目前，債權融資2022年新品種中國內地企業信用債券的發行按業務監管部門的不同分為三類。其中，國家發改委監管企業債及其他類似產品；中國證監會監管公司債及其他類似產品。企業債券和公司債券均只能由證券公司承做，只有債權融資具備主承銷商資格的證券公司才能夠作為這兩類債券的主承銷商。由中國人民銀行主管的銀行間市場交易商協會負責管理的銀行間債券市場則是商業銀行承銷信用債券的主要場所。這個債權融資市場的承銷商主要是商業銀行，只有少部分大型證券公司也可以參與承銷。三類債券的主要品種如圖3-4所示。

本書主要介紹公司債券和企業債券產品。①根據2019年的負面清單的規定，不得發行私募債的發行人情況包括：a.最近24個月內公司財務會計文件存在虛假記載，債權融資或公司存在其他重大違法行為。b.對已發行的公司債券或者其他債務有違約或遲延支付本息的事實，仍處于繼續狀態。c.存在違規對外擔保或者資金被關聯方或第三方以借款、代償債務、債權融資代墊款項等方式違規占用的情形，仍處于繼續狀態。d.最近12個月內因違反公司債券相關規定被中國證監會采取行政監管措施；或最近6個月內因違反公司債券相關規定被證券交易所等自律組織采取紀律處分，尚未完成整改的。e.最近兩年內財務報表曾被注冊會計師出具保留意見且保留意見所涉及事項的重大影響尚未消除，或被注冊會計師出具否定意見或者無法表示意見的審計報告。f.因嚴重違法失信行為，被有權部門認定為失信被執行人、失信生產經營單位或者其他失信單位，并被暫停或限制發行公司債券。g.擅自改變前次發行公司債券募集資金的用途而未做糾正。h.債權融資本次發行募集資金用途違反相關法律法規或募集資金投向不符合國家產業政策。j.本次發行文件存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏。k.存在嚴重損害投資者合法權益和社會公共利益的情形。l.地方融資平臺公司。地方融資平臺公司是指根據國務院相關文件規定，由地方政府及其部門和機構等通過財政撥款或注入土地、股權等資產設立，承擔政府投資項目融資功能，并擁有獨立法人資格的經濟實體。m.主管部門認定的存在“閑置土地”“炒地”“捂盤惜售”“哄抬房價”等違法違規行為的房地產公司。n.典當行。o.未能同時滿足以下條件的擔保公司：i.經營融資擔保業務滿3年；ii.注冊資本不低于人民幣6億元；iii.主體信用評級AA級（含）以上；iv.近三年無重大違法違規行為。p.未能同時滿足以下條件的小貸公司：i.經省級主管機關批準設立或備案，且債權融資成立時間滿兩年；ii.省級監管評級或考核評級最近兩年連續達到最高等級；iii.主體信用評級達到AA級（含）以上。