繼深交所發(fā)布新舉措抑制新股炒作之后，3月8日，上證所也出臺(tái)了《關(guān)于加強(qiáng)新股上市初期交易監(jiān)管的通知》(以下簡(jiǎn)稱“《通知》”)，抑制新股首日炒作。123

　　《通知》規(guī)定，新股上市首日出現(xiàn)以下三種異常波動(dòng)情形之一的，我所可以對(duì)其實(shí)施盤中臨時(shí)停牌：

　　(一)盤中成交價(jià)格較當(dāng)日開盤價(jià)首次上漲或下跌10%以上(含)；

　　(二)盤中成交價(jià)格較當(dāng)日開盤價(jià)上漲或下跌20%以上(含)；

　　(三)盤中換手率(成交量除以當(dāng)日實(shí)際上市流通量)達(dá)到80%以上(含)。

　　因第(一)項(xiàng)停牌的，當(dāng)日僅停牌一次，停牌持續(xù)時(shí)間為30分鐘，停牌時(shí)間達(dá)到或超過14:55的，當(dāng)日14:55復(fù)牌。因第(二)、第(三)項(xiàng)停牌的，停牌時(shí)間持續(xù)至當(dāng)日14:55.。

　　上證所提醒投資者，如果在開盤集合競(jìng)價(jià)階段，新股交易換手率就已達(dá)到或超過80%，我所在9:30即對(duì)其實(shí)施盤中臨時(shí)停牌至14:55。此外，在盤中臨時(shí)停牌期間，投資者可以撤銷未成交的申報(bào)。

　　與上證所現(xiàn)行《交易規(guī)則》和《指引》等業(yè)務(wù)規(guī)則相比，《通知》主要做了以下幾方面的調(diào)整：

　　一是縮小盤中臨時(shí)停牌的漲跌幅度，進(jìn)一步有效抑制新股上市首日的炒作風(fēng)險(xiǎn)。

　　二是新增換手率盤中臨時(shí)停牌指標(biāo)。《通知》發(fā)布實(shí)施后，現(xiàn)行的《證券異常交易實(shí)時(shí)監(jiān)控指引》第三條第(一)項(xiàng)不再執(zhí)行。

　　三是明確界定新股異常交易行為類型。

　　四是新增兩類新股異常交易行為監(jiān)管措施。在原有對(duì)異常交易行為進(jìn)行處置的基礎(chǔ)上，新增盤中暫停帳戶當(dāng)日交易的監(jiān)管措施，對(duì)警示后仍不改正的投資者，上證所可直接盤中暫停其帳戶當(dāng)日的新股交易，以增強(qiáng)對(duì)炒新行為的快速制止能力。此外，新增認(rèn)定帳戶所有人為不合格投資者的監(jiān)管措施，對(duì)屢教不改的投資者，可認(rèn)定其為不合格投資者，讓其離開這個(gè)市場(chǎng)一段時(shí)間。

　　《通知》明確規(guī)定了以下新股交易行為屬于異常交易行為：

　　(一)同一賬戶或同一控制人控制的多個(gè)賬戶，單日累計(jì)買入數(shù)量超過新股實(shí)際上市流通量1‰的；

　　(二)同一賬戶或同一控制人控制的多個(gè)賬戶進(jìn)行日內(nèi)反向交易或頻繁隔日反向交易，且數(shù)量較大的；

　　(三)在集合競(jìng)價(jià)階段或收盤前15分鐘，通過高價(jià)申報(bào)、大額申報(bào)、連續(xù)申報(bào)、頻繁申報(bào)撤單等方式，嚴(yán)重影響新股開盤價(jià)或者收盤價(jià)的；

　　(四)在連續(xù)競(jìng)價(jià)階段，當(dāng)最新成交價(jià)接近日內(nèi)最高成交價(jià)時(shí)，以不低于行情即時(shí)揭示的最低買入價(jià)格累計(jì)申報(bào)買入數(shù)量超過新股實(shí)際上市流通量0.2‰的；(五)申報(bào)買入價(jià)格高于申報(bào)時(shí)點(diǎn)之前的行情揭示最新成交價(jià)的2%，且數(shù)量較大的；(六)利用市價(jià)委托進(jìn)行大額申報(bào)，嚴(yán)重影響新股交易價(jià)格的。

　　其中，第(四)項(xiàng)所述“最新成交價(jià)接近日內(nèi)最高成交價(jià)”，是指即時(shí)揭示的五檔行情中的賣價(jià)之一不低于日內(nèi)最高成交價(jià)。上市首日后若股價(jià)出現(xiàn)漲停，漲停價(jià)的累計(jì)申報(bào)買入數(shù)量也不得超過新股實(shí)際上市流通量0.2‰。其中所述“即時(shí)揭示的最低買入價(jià)格”，是指即時(shí)揭示五檔行情中的買五價(jià)。